證券時(shí)報(bào)記者 張智博

作為風(fēng)格穩(wěn)健的長期機(jī)構(gòu)投資者，社保基金（含養(yǎng)老基金）的持倉情況一直備受市場關(guān)注。隨著年報(bào)陸續(xù)披露，社保基金的持倉動(dòng)向也逐漸浮出水面。

證券時(shí)報(bào)·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，根據(jù)2022年年報(bào)或上市公司最新公布的股東數(shù)據(jù)，截至3月11日，社保基金共計(jì)現(xiàn)身23股前十大流通股東名單。相比去年三季報(bào)，社保基金整體以增持為主，多只個(gè)股被連續(xù)持有多個(gè)季度。

(資料圖)

社保基金增持多股

從持倉占流通A股比例來看，方正證券(601901)持股占比最高，達(dá)到13.24%，公司于2022年完成重整，社保基金理事會(huì)受讓約10.9億股，成為公司主要股東；社保基金持股中科創(chuàng)達(dá)(300496)占流通A股比例超過5%；安恒信息、利爾化學(xué)(002258)持股量占流通A股比例超過4%；萬澤股份(000534)、順絡(luò)電子(002138)、盛航股份對應(yīng)比例超過3%。

從持倉變動(dòng)來看，共計(jì)15股獲社保基金新進(jìn)或增持。值得注意的是，中興通訊(000063)、順絡(luò)電子、皖維高新(600063)同時(shí)獲得兩只社保基金增持。

中興通訊獲社保基金113組合、養(yǎng)老基金802組合同時(shí)增持，合計(jì)增持2932.12萬股；順絡(luò)電子獲社保基金413組合、養(yǎng)老基金16032組合增持，合計(jì)增持505.75萬股；皖維高新則獲社保基金413組合、16032組合增持，合計(jì)增持196.24萬股。

單只基金增持股數(shù)最多的是福田汽車(600166)，該股獲社保基金118組合增持2288.05萬股，持股比例上升0.35%，最新持有9765.09萬股。

社保基金新進(jìn)方面，除了方正證券外，占流通A股比例最高的是陽光諾和，該股獲養(yǎng)老基金16022組合新進(jìn)147.43萬股，占流通A股比例2.59%；新進(jìn)股數(shù)最多的是寶豐能源(600989)，社保基金502組合大手筆買入2390.42萬股，占流通A股比例1.1%。

此外，皖維高新不僅獲得兩只社保基金增持，同時(shí)還獲得社保基金412組合新進(jìn)持有1048.29萬股，占流通A股比例0.54%。

藏格礦業(yè)、金禾實(shí)業(yè)(002597)、斯萊克(300382)等5股被社保基金減持，其中長青集團(tuán)(002616)減持力度居前，被社保基金420組合減持233.86萬股，藏格礦業(yè)、斯萊克則被減持超50萬股。

從連續(xù)持倉角度來看，社保基金最“鐘情”9股，利爾化學(xué)、中科創(chuàng)達(dá)、華工科技(000988)、杰克股份(603337)、密爾克衛(wèi)(603713)、金禾實(shí)業(yè)、斯萊克、長青集團(tuán)和藏格礦業(yè)已連續(xù)八個(gè)季度被持有。

德邦證券提示，以季報(bào)口徑考察，若以社保基金持有市值加權(quán)復(fù)制整體持倉，2004年第四季度至2022年第四季度，持倉年化收益率達(dá)15.45%；若以等權(quán)復(fù)制社保基金整體持倉，收益更為顯著。此外，在社保基金的超額收益中，小市值公司貢獻(xiàn)了重要的增量，建議關(guān)注社保基金參與的中小型公司。

社保基金持倉股走勢良好

2023年以來，社保基金持倉股市場表現(xiàn)亮眼。數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計(jì)，上述23股平均上漲9.61%，大幅跑贏同期大盤。萬澤股份、華工科技、寶豐能源累計(jì)漲幅超過25%；另有中興通訊、福田汽車、阿爾特等6股漲逾10%。

業(yè)績方面，20股已發(fā)布2022年業(yè)績或披露業(yè)績預(yù)告，業(yè)績預(yù)告的個(gè)股以預(yù)告下限計(jì)算，藏格礦業(yè)、斯萊克全年凈利潤實(shí)現(xiàn)翻倍，同比增幅依次為296.18%、100%。前者主要受益于公司產(chǎn)品氯化鉀和碳酸鋰量價(jià)齊升；后者全年銷售收入同比也有較大幅度增長。

此外，利爾化學(xué)、橫店東磁(002056)、陽光諾和、金禾實(shí)業(yè)凈利潤增幅依次為69.01%、48.98%、47.59%、40.6%；福田汽車和長青集團(tuán)則順利實(shí)現(xiàn)扭虧。

從機(jī)構(gòu)關(guān)注度來看，中科創(chuàng)達(dá)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)數(shù)量居首，共計(jì)35家；中興通訊、金禾實(shí)業(yè)、寶豐能源、安恒信息緊隨其后，參評(píng)機(jī)構(gòu)數(shù)量均不低于20家。

不少個(gè)股還獲得北上資金的青睞。相較于2022年年底持倉，北上資金今年內(nèi)增持9股，其中阿爾特、斯萊克、橫店東磁增持力度最高，持倉分別增加93.01%、68.06%、61.62%。以絕對量來看，方正證券是北上資金持股量最多的個(gè)股，多達(dá)12.02億股；寶豐能源、中興通訊最新持股量也均破億股。

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