“2022年4月，人民銀行指導(dǎo)利率自律機(jī)制建立了存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制，自律機(jī)制成員銀行參考以10年期國(guó)債收益率為代表的債券市場(chǎng)利率和以1年期LPR為代表的貸款市場(chǎng)利率，合理調(diào)整存款利率水平。”5月9日，央行在發(fā)布的一季度中國(guó)貨幣政策執(zhí)行報(bào)告《建立存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制》專欄中披露，這一機(jī)制的建立，可促進(jìn)銀行跟蹤市場(chǎng)利率變化，提升存款利率市場(chǎng)化定價(jià)能力，維護(hù)存款市場(chǎng)良性競(jìng)爭(zhēng)秩序。

歷史數(shù)據(jù)顯示，5月9日10年期國(guó)債收益率為2.8359%，自2020年11月20日以來處于下行趨勢(shì)，近期最低點(diǎn)在今年1月下旬，并在今年4月中旬有一波明顯上行;1年期LPR目前為3.70%，在今年1月下調(diào)了0.1個(gè)百分點(diǎn)，于去年12月下調(diào)了0.05個(gè)百分點(diǎn)。

對(duì)銀行的指導(dǎo)是柔性的。

央行同時(shí)稱，建立存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制重在推進(jìn)存款利率進(jìn)一步市場(chǎng)化，銀行可根據(jù)自身情況，參考市場(chǎng)利率變化，自主確定其存款利率的實(shí)際調(diào)整幅度。對(duì)于存款利率市場(chǎng)化調(diào)整及時(shí)高效的金融機(jī)構(gòu)，

“新的機(jī)制建立后，銀行的存款利率市場(chǎng)化程度更高，在當(dāng)前市場(chǎng)利率總體有所下行的背景下，有利于銀行穩(wěn)定負(fù)債成本，促進(jìn)實(shí)際貸款利率進(jìn)一步下行。”央行表示。

4月25日，21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者曾報(bào)道，當(dāng)日多家大行、股份行下調(diào)2年、3年期等大額存單、“特色存款”等存款利率0.1個(gè)百分點(diǎn)，也有多家股份行已經(jīng)提前進(jìn)行了下調(diào)。此前，也有多家城商行、農(nóng)商行下調(diào)了存款利率。

央行在專欄中披露，從實(shí)際情況看，工農(nóng)中建交郵儲(chǔ)等國(guó)有銀行和大部分股份制銀行均已于4月下旬下調(diào)了其1年期以上期限定期存款和大額存單利率，部分地方法人機(jī)構(gòu)也相應(yīng)作出下調(diào)。

根據(jù)央行最新調(diào)研數(shù)據(jù)，4月最后一周(4月25日-5月1日)，全國(guó)金融機(jī)構(gòu)新發(fā)生存款加權(quán)平均利率為2.37%，較前一周下降10個(gè)基點(diǎn)。

2022年3月，新發(fā)生定期存款加權(quán)平均利率為2.37%，同比下降0.08個(gè)百分點(diǎn)，較存款利率自律上限優(yōu)化前的2021年5月下降0.12個(gè)百分點(diǎn)。其中，中長(zhǎng)期定期存款利率降幅更大，2年、3年和5年期定期存款利率較2021年5月分別下0.18個(gè)、0.43個(gè)和0.45個(gè)百分點(diǎn)。

2021年6月，人民銀行指導(dǎo)利率自律機(jī)制優(yōu)化存款利率自律上限形成方式，由存款基準(zhǔn)利率乘以一定倍數(shù)形成，改為加上一定基點(diǎn)確定。“這既維護(hù)了銀行存款利率的自主定價(jià)權(quán)，也有利于引導(dǎo)降低中長(zhǎng)期定期存款利率，優(yōu)化定期存款期限結(jié)構(gòu)，促進(jìn)市場(chǎng)有序競(jìng)爭(zhēng)，提高金融支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)性。”央行稱。

對(duì)于上述改革，央行稱，由于存款市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，實(shí)際執(zhí)行中，很多銀行的定期存款和大額存單利率接近自律上限。這在一定程度阻礙了市場(chǎng)利率有效傳導(dǎo)，存款利率難以跟隨市場(chǎng)利率變化。

除此次改革外，央行還披露，今年2月起指導(dǎo)市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)協(xié)議存款自律管理的倡議》，督促金融機(jī)構(gòu)依法合規(guī)開辦協(xié)議存款。

“下階段，人民銀行將繼續(xù)深化利率市場(chǎng)化改革，完善市場(chǎng)化利率形成和傳導(dǎo)機(jī)制，優(yōu)化央行政策利率體系，加強(qiáng)存款利率監(jiān)管，著力穩(wěn)定銀行負(fù)債成本，發(fā)揮LPR改革效能，推動(dòng)降低企業(yè)綜合融資成本。”央行表示。

數(shù)據(jù)顯示，截至今年3月末，人民幣各項(xiàng)存款余額為243.1萬億元，同比增長(zhǎng)10.0%，比年初增加10.9萬億元，同比多增2.5萬億元。

關(guān)鍵詞： 存款利率市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制 國(guó)債收益率 存款利率市場(chǎng)化 柔性指導(dǎo)